Os investidores globais continuam a pular sobre o dólar norte-americano, tornando-o o principal ativo de porto seguro. Isto pode acabar desencadear um amplo e profunda liquidação nas ações dos EUA. À medida que a moeda americana continua a se fortalecer, os lucros corporativos das multinacionais norte-americanas começarão a sumir.
O gráfico abaixo da Finviz mostra a porcentagem da valorização do dólar em relação a todas as principais moedas globais durante o mês passado:
No atual contexto do mercado, é imperativo avaliar o seu plano de negociação, as posições em carteira e as reservas de caixa. Os traders experientes sabem qual é seu risco do downside e se adaptam conforme necessário. Os investidores bem-sucedidos gerenciam o risco utilizando ordens de stop-loss, reequilibrando posições existentes, reduzindo as posições na carteira, liquidando investimentos e entrando em caixa.
USD/JPY +13,29% Versus S&P 500 -12,76%
O S&P 500 alcançou seu pico no dia 5 de janeiro de 2022, e após três meses, alcançou um topo mais baixo no dia 29 de março de 2022. Em comparação, o dólar dos EUA teve fortes ganhos durante todo o ano de 2022, como se observa nos pares de moeda USD/JPY, USD/CHF e USD/CAD.
Curiosamente, podemos ver que como o dólar está tomando fôlego para subir enquanto as ações entram em liquidação. Parece que o dinheiro que está saindo dos mercados de capitais está indo para o caixa. Mas não qualquer caixa, e sim dólares norte-americanos.
O apetite global pelo dólar e sua valorização subsequente podem matar o mercado de ações, na medida em que os lucros corporativos nos EUA secam e as compras dos consumidores em dólares sobem a níveis que não são mais sustentáveis.
GBP/USD perdeu 36,30% entre 2007-08
Durante a crise financeira de 2007-2008, a Libra Britânica versus o dólar norte-americano, o par GBP/USD, perdeu 36,30% em 14 meses. Traduzindo: o dólar ganhou 36,30 contra a libra esterlina!
A atual queda no par GBP/USD foi de cerca de 13% nos últimos oito meses.
Potencialmente, a libra pode cair mais 20% nos próximos seis meses ou mais se a queda durar por um período prolongado. Traduzindo: O dólar tem o potencial de ainda ganhar mais 20% contra a GBP!
AUD/USD perdeu 39,20% entre 2007-08
Durante a crise financeira de 2007-2008, o dólar australiano versus o dólar americano, ou o par AUD/USD, perdeu 39,20% em apenas quatro meses. Traduzindo: a moeda americana ganhou 39,20% contra o dólar australiano!
A queda atual no AUD/USD foi de aproximadamente -0,42% no último mês.
Potencialmente, o AUD/USD poderia descer mais 30% nos próximos três meses ou mais se a queda durar um período prolongado. Traduzindo: O dólar americano tem o potencial de ainda ganhar mais 30% contra a sua contraparte australiana!
